Capital é outra palavra para dinheiro, e o capital de giro é o valor disponível para financiar as operações diárias de uma empresa. Essencialmente, é o que você tem para trabalhar.
No jargão financeiro, o capital de giro é a diferença entre ativos circulantes e passivos circulantes. Ativos circulantes são o dinheiro que você tem no banco, além de quaisquer ativos que você possa converter rapidamente em dinheiro, se necessário. Passivos circulantes são as dívidas que você terá que pagar em menos de um ano. Portanto, o capital de giro é o que sobra quando você subtrai seus passivos circulantes do que tem no banco.
De forma mais ampla, o capital de giro também serve como um indicador da saúde financeira de uma empresa. Quanto maior a diferença entre o que você possui e o que deve a curto prazo, mais saudável é o negócio. A menos, é claro, que suas dívidas superem em muito o que você possui. Nesse caso, você tem um capital de giro negativo e está perto de sair do mercado.
Proporções importantes que devem ser observadas
Quando você divide seus ativos circulantes pelos seus passivos circulantes, obtém um número que representa a saúde financeira relativa da sua empresa. Essa é a sua proporção de capital de giro.
Ativos Circulantes/Passivos Circulantes = Proporção de Capital de Giro
Por exemplo, R$ 200.000/R$ 150.000 = 1,33
Você deseja uma proporção de capital de giro entre 1,2 e 2. Isso significa que você tem dinheiro suficiente para pagar suas dívidas, mas não tanto a ponto de ele ficar parado sem rentabilizar.
Uma proporção abaixo de 1 indica que você possui um capital de giro negativo e está lutando para manter suas dívidas em dia.
Uma proporção acima de 2 significa que você tem muito dinheiro sobrando que poderia estar reinvestindo na empresa. Se você tem dinheiro em caixa em excesso, significa que não está fazendo escolhas inteligentes a respeito do seu capital.
Empresas com grandes necessidades de capital de giro
Empresas que são cíclicas ou sazonais geralmente têm maiores necessidades de capital de giro do que aquelas que operam durante todo o ano. Isso ocorre porque é provável que as dívidas ainda precisem ser pagas mesmo quando os negócios estão em baixa ou a empresa não está em operação, o que significa que mais ativos precisam ser acumulados para sustentar o negócio durante esses períodos difíceis.
Por exemplo, uma loja de fantasias de Halloween provavelmente tem um movimento intenso durante o mês de outubro e no carnaval, mas precisa de capital para sustentar o negócio nos períodos do ano em que essas fantasias não são tão populares. O mesmo pode acontecer com uma feira de agricultores ou uma empresa de paisagismo.
Perguntas frequentes sobre capital de giro
De forma simples, o que é capital de giro?
O capital de giro é uma medida da liquidez de curto prazo de uma empresa e é calculado subtraindo os passivos circulantes dos ativos circulantes. Em termos mais simples, é o dinheiro que uma empresa tem disponível para financiar suas operações diárias.
Quais são exemplos de capital de giro?
- Dinheiro em caixa
- Investimentos de curto prazo
- Contas a receber
- Estoques
- Títulos negociáveis
- Materiais de escritório
- Despesas pagas antecipadamente
- Empréstimos de curto prazo
- Contas a pagar
Quais são os 4 tipos de capital de giro?
- Estoques: As matérias-primas, produtos em processo e produtos acabados que uma empresa tem disponíveis para produzir bens ou serviços.
- Contas a receber: Dinheiro que uma empresa tem a receber por bens ou serviços que foram fornecidos, mas ainda não pagos.
- Investimentos de curto prazo: Fundos investidos em instrumentos de curto prazo, como certificados de depósito e títulos do Tesouro.
- Dinheiro: Dinheiro disponível em conta-corrente ou poupança.
